iPOINT.cz - akcie, investice, analýzy, ekonomické zprávy, informace o firmách

     ČEKIA   MAGNUSWEB    BIZGUARD    FLASHLINE     IPOINT    HLÍDAČE    SEKTOROVÉ ANALÝZY     DOKUMENTY

Pondělí, 21. květen 2012 22:55:33

Přihlásit Přihlásit

DiskuzeDiskuze

RSS kanályRSS

Přidat k oblíbeným položkámOblíbené

Navigace Zprávy

3 zprávy o SPAD, které musíte znát I.: Pegas: Valuační řez!

29.11.2010 12:45
Další

expr32.jpgNebe dnes v přívalu čerstvého materiálu poráží analytici: Prozatím pro vás evidujeme 5 nových reportů. O NWR a ČEZ jsme se zmiňovali v samostatných článcích, nyní si podrobně rozebereme Pegas, Áčka a Orco. Analytici se činili a my vám přinášíme podrobný pohled na zmíněné trio od České spořitelny, Cyrrus a Komerční banky. V případě Áček si jistě pamatujete dobu, kdy o této akcii každý expert „taktně“ mlčel, zatímco analytická aktivita v dávných dobách IPO byla poměrně intenzivní. Letos teprve čtvrtý report. Pegas je stará známá defenzivní „jistota,“ tentokrát ovšem dostal snížený cíl. Proč? A konečně s kvartálními výsledky přišlo Orco. A zdá se, že dává investorům novou naději, doporučení pro akcii už dávno neobsahuje jen onen jeden, negativní pokyn. Pojďme ve třech dílech na věc.

3 zprávy o SPAD, které musíte znát II.: AAA Auto: Do roka o 50 % více!

3 zprávy o SPAD, které musíte znát III.: Orco pod mikroskopem KB

Pegas Nonwovens: Výrobci netkaných textílií dnes ušila nový valuační kabát Spořka: „Pegas se ukázal být společností se stabilními peněžními toky a malou potřebou měnit náš výhled. Aktualizujeme tedy náš model s mírným snížením provozní ziskovosti v letošním roce a dále kvůli aktualizaci výhledu cen netkaných textilií (trvající tlak v 2011),“ o chlup upouští optimismu Radim Kramule z brokerjet ČS a pokračuje: „V příštím roce existují pro Pegas 3 důležité okamžiky. Zaprvé by nová výrobní linka měla být uvedena do provozu na konci 3. kvartálu, zadruhé vývoj cen netkaných textilií (míra poklesu) a zatřetí potenciální aktivita na poli fúzí a akvizic, když Pegas za tímto účelem založil novou společnost bez dalšího upřesnění,“ uvádí Kramule. Pegas od Spořitelny dostal nový cíl na úrovni 480 Kč (doposud 500 Kč), doporučení bylo ponecháno na stupni „akumulovat.“ Tím ovšem nekončíme, zajímají vás jistě vyhlídky a dividenda, tak pojďme k ní: „Pegas nadále není žádným velkým růstovým příběhem, avšak v příštím roce plánuje uvedení nové výrobní linky do provozu, což by mělo zvýšit roční kapacitu o asi 18 tis. tun a navíc se spekuluje o potencionální akvizici konkurenta. K tomu nadále předpovídáme rostoucí dividendový výplatní poměr s očekávanou dividendou za letošní rok 1€ na akcii (tzn. meziroční nárůst o 5,3% a hrubý dividendový výnos okolo 5,7 %),“ píše Radim Kramule. A závěr reportu? „Pegas se nám na současných cenových úrovních nadále jeví jako atraktivní, když by eroze cen netkaných textilií měla být mírná,“ uzavírá Česká spořitelna. Ve druhém dílu se podrobně podíváme na AAA (autor Cyrrus), sledujte nás!

Přehled doporučení pro Pegas Nonwovens

Zdroj: Monitoring ČEKIA

Datum Emise Kdo vydal doporučení Původní cílová cena Nová cílová cena Investiční doporučení Poznámka
29.11.2010 Pegas Nonwovens Erste Bank/ČS 500 Kč 480 Kč akumulovat potvrzené doporučení
11.11.2010 Pegas Nonwovens Atlantik FT   488 Kč kupovat předchozí doporučení držet
22.10.2010 Pegas Nonwovens BH Securities   3M: 440 Kč 9M:480 Kč akumulovat předchozí doporučení držet
4.8.2010 Pegas Nonwovens Société Générale 488 Kč 500 Kč koupit potvrzené doporučení

 


Kategorie článků:
Související články:

Líbí se Vám článek? Máte otázky? Nesouhlasíte s obsahem? Vážíme si Vašeho názoru. Pomůžete nám tím zlepšit obsah a kvalitu článků. Přidejte svůj komentář a rozpoutejte diskusi mezi čtenáři.

Jednotlivé komentáře je možné hodnotit prostřednictvím kladného nebo záporného hodnocení. Tato funkce je dostupná pouze pro přihlášené uživatele. Na pravé straně je celkové hodnocení komentáře.

číst příspěvky

Žádné příspěvky. Buďte první a přidejte komentář do diskuse.

Server iPOINT.cz neručí a nenese zodpovědnost za obsah diskuzních příspěvků. Diskuzní příspěvky vyjadřují výhradně názor jejich autorů. Provozovatel si vyhrazuje právo odstraňovat diskuzní příspěvky, které uzná za nevhodné. Za nevhodné jsou považovány zejména texty, které jsou urážlivé, obsahují vulgární slova, reklamu, mají rasistický obsah nebo nedodržují téma diskuse.